مشاهده یک الگوی تکنیکال کلاسیک و تصمیم دولت آمریکا برای فروش آلت کوین‌ها در ذخیره دارایی دیجیتال جدیدش، تهدیدی برای روند صعودی ریپل محسوب می‌شود. دولت ایالات متحده داراییهای دیجیتالی را در اختیار دارد و تصمیم گرفته است به جای بیت کوین یا سایر داراییهای اصلی، فقط آلت کوین‌ها (از جمله XRP) را بفروشد. اگر دولت مقدار زیادی XRP بفروشد، می‌تواند عرضه آن را افزایش داده و قیمت را تحت فشار قرار دهد.
به گزارش میهن بلاکچین، ریپل تا تاریخ ۸ مارچ (۱۸ اسفند) تحت فشارهای فنی و بنیادی قرار دارد که احتمال کاهش ۲۰٪ قیمت آن در آینده نزدیک را نشان می‌دهد. بر اساس تحلیل‌های اخیر بازار و الگوهای تاریخی، سرمایه‌گذاران باید به ۳ سیگنال کلیدی توجه کنند.
آنچه در این مطلب می‌خوانید
- ۲۰٪ کاهش قیمت ریپل؟
- ترامپ از بیت کوین حمایت می‌کند!
- افزایش حجم معاملات، مشابه سال ۲۰۲۱؟
۲۰٪ کاهش قیمت ریپل؟
نمودار هفتگی قیمت ریپل – منبع: TradingView
قیمت ریپل در نمودار هفتگی خود در حال تشکیل یک مثلث متقارن است، الگویی که بیانگر نبرد میان خریداران و فروشندگان است. برخلاف تصور رایج، الگوی مثلث متقارن همیشه خبر از ادامه روند صعودی نمی‌دهد، بلکه نشانه‌ای از عدم قطعیت در بازار است و بسته به روند غالب بازار، شکست صعودی یا نزولی از مثلث امکان‌پذیر است.
در گذشته، چنین الگوهایی بیشتر منجر به کاهش قیمت شده‌اند تا اینکه باعث ادامه روند صعودی شوند. برای مثال، شکست الگوی مثلث در نمودار قیمت اتریوم در سال ۲۰۱۸، باعث سقوط ۸۰٪ آن شد.
مثلث متقارن سال ۲۰۱۸ در نمودار هفتگی قیمت اتریوم – منبع: TradingView
زمانی که شکست الگو رخ می‌دهد، قیمت معمولاً به سمت سطحی حرکت می‌کند که فاصله آن با نقطه شکست برابر با ارتفاع حداکثری مثلث است. با اعمال این قاعده بر ریپل، تارگت نزولی آن حدوداً ۱.۴۶ دلار خواهد بود که با میانگین متحرک نمایی ۵۰ هفته‌ای هم‌راستاست.
ترامپ از بیت کوین حمایت می‌کند!
پس از برگزاری نخستین نشست کریپتویی کاخ سفید در تاریخ ۷ مارچ (۱۷ اسفند)، قیمت ریپل کاهش یافت، زیرا امیدها برای گنجانده شدن آن در ذخیره استراتژیک کریپتویی امریکا به سرعت از بین رفت.
با وجود هیجان اولیه، تیم ترامپ اعلام کرد که ارزهای دیجیتال ذکرشده از جمله اتریوم، سولانا، کاردانو و ریپل، تنها به‌عنوان نمونه‌های فرضی آورده شده بودند و انتخاب رسمی محسوب نمی‌شوند.
علاوه بر این، هیچ نشانه‌ای از نگهداری ریپل توسط دولت آمریکا وجود ندارد و استراتژی کلی ترامپ برای ذخیره‌سازی، بر آلت کوین‌ها تمرکز دارد اما شامل خریدهای جدید نمی‌شود. این موضوع تاکنون باعث کاهش ۱۰٪ قیمت XRP شده است.
در طرف دیگر، بیت کوین حمایت آشکاری از سوی دولت ترامپ دریافت کرده و آمریکا در حال حاضر حدود ۱۷.۷ میلیارد دلار بیت کوین در اختیار دارد.
در همین حال، قیمت ریپل در برابر بیت کوین در محدوده تاریخی توزیع قرار دارد، اما همچنان بالاتر از میانگین متحرک نمایی ۲۰۰ دوره‌ای برای تایم فریم ۲ هفته‌ای در محدوده ۲,۲۴۵۹ ساتوشی معامله می‌شود.
نمودار دو هفته‌ای قیمت ریپل در برابر بیت کوین – منبع: TradingView
اگر این سطح حمایتی از دست برود، ممکن است قیمت XRP/BTC به سمت میانگین متحرک نمایی ۵۰ دوره‌ای در نمودار ۲ هفته‌ای در ۱,۷۰۰ ساتوشی سقوط کند که می‌تواند باعث کاهش بیشتر جفت XRP/USD شده و ریسک افت ۲۰٪ را افزایش دهد.
افزایش حجم معاملات، مشابه سال ۲۰۲۱؟
حجم معاملات ریپل اخیراً به اوج‌های تاریخی جدیدی رسیده است. تحلیلگری که با نام مارتون (Martunn) فعالیت می‌کند، هشدار داده که XRP در یک فاز توزیع قرار دارد؛ جایی که دارندگان بزرگ داراییهای خود را پس از یک صعود قابل‌توجه به سرمایه‌گذاران خرد می‌فروشند.
حباب حجم معاملات ریپل – منبع: CryptoQuant
افزایش حجم معاملات پس از رشد ۶۰۰٪ قیمت ریپل از نوامبر ۲۰۲۴ تا ژانویه ۲۰۲۵ رخ داده که یک الگوی کلاسیک توزیع به شمار می‌رود.
در سال ۲۰۲۱، افزایش مشابه در حجم معاملات ریپل، پیش از یک روند نزولی طولانی‌مدت رخ داد، زیرا فشار فروش در نهایت بر تقاضا غلبه کرد. اگر تاریخ تکرار شود، XRP می‌تواند اصلاح بزرگ دیگری را تجربه کند که با شکست الگوی مثلث متقارن هم‌راستا خواهد بود.
کاهش دارایی نهنگ‌های ریپل نیز نشانه‌ای از فاز توزیع است. در طول سال گذشته، موجودی نهنگ‌ها از ۹۴.۲۱ میلیارد XRP به ۹۰.۲۱ میلیارد کاهش یافته و افزایش حاصل از پامپ ترامپ، پس از انتخابات آمریکا را از بین برده است.
نهنگ‌ها سرمایه‌گذاران خرد یا نهادی هستند که مقادیر زیادی از یک دارایی را در اختیار دارند؛ که در اینجا، منظور کسانی است که بیش از ۱ میلیون XRP در اختیار دارند.
تعداد آدرس‌هایی که بیش از ۱ میلیون ریپل در اختیار دارند – منبع: Messari
زمانی که نهنگ‌ها شروع به فروش می‌کنند، اغلب نشانه‌ای از کاهش اطمینان نسبت به عملکرد کوتاه‌مدت دارایی است، زیرا این سرمایه‌گذاران معمولاً به اطلاعات بازار بهتری دسترسی دارند.
فروش گسترده نهنگ‌ها می‌تواند باعث کاهش نقدینگی و افزایش فشار فروش شود، زیرا سرمایه‌گذاران کوچک‌تر نیز از این روند پیروی خواهند کرد.
